文/王超

3萬億人民幣什么概念？

2015年中國GDP總值67.67萬億，3萬億占總量的4.5%。

2015年分省GDP排名第六名四川3.01萬億，3萬億妥妥排在第七，超過了河北省2.98萬億。

3萬億還是阿里巴巴2016財年GMV。2012年12月初阿里巴巴GMV突破了1萬億，三年多之后，這個數字翻了兩番。

一、經濟轉型下的紅利巨無霸

阿里巴巴的橫空出世并非沒有先兆。2009年四萬億撒下，鋼鐵、煤炭、基建房地產在金融危機后重獲新生。在以政府投資為主導的上屆政府，創富英雄們是王健林王石，阿里巴巴雖然耀眼，也只是墻角邊的配角而已。

強心劑必然無法持久，嗑藥后還是回到堅硬的現實?，F實是，在寬松貨幣浸泡下的煤炭鋼鐵房地產，像個早產的嬰孩一樣，稍有風吹雨打便一擊即潰。

東北三省的難題、龍煤集團的困境，都是繁榮假象下掩蓋了高成本，在退潮時終于露出了沒有泳褲的裸體。

不管是2015年的中央經濟工作會議還是2016年的政府工作報告，都明確指出了本屆政府的執政方針，去產能、去庫存、去杠桿、降成本、補短板。

依賴寬松貨幣和政府投資已經不可持續，中國走向了轉型之路。

2015年，消費對GDP的貢獻率是66%；2014年這一數字僅僅是51%。

中國的消費經濟正在勃興，而且將一直持續下去。目前美國消費在GDP的占比約為68.2%（2013年，中國駐美大使館）。

由于中美在GDP消費統計中還有一些差距，按照中國統計方式，美國的實際消費占比更高，所以中國消費還是有很大的進步空間。

在消費經濟的崛起中，阿里巴巴占據了越來越重要的角色。

2015年中國社會消費品零售總額正好是30萬億，3萬億恰好占了十分之一。實際上，社會消費品零售總額的統計，不光是個人支出，包括企業、政府和非政府組織的支出，如果單算個人消費的話，阿里占比的份額更大。

二、消費結構下的隱憂

不過，居安思危，雖然中國在邁向消費型社會，目前最適應中國消費轉型的是阿里巴巴這樣的電商公司，但是未來中國的個人消費結構、模式，肯定會發生較大的變化，即便阿里這樣的巨無霸，想枕邊安眠，也并非易事。

1950s開始，消費在美國GDP中國比重開始超過60%，直到現在仍然保持在7成左右的比例，但消費內容，已經發生了翻天覆地的變化。

1950年是美國消費結構的拐點，服務業占比從38.6%提升到67.5%，商品消費從61.4%下降至32.5%。

細分來看，房租和公共事業消費，包括水、電費，占比從11.3%增加至19.1%；

醫療護理類消費占比，從2%增加到16.7%；

金融類消費，銀行、基金和保險，占比從2%增加到8.3%；

娛樂類消費，包括健身、影音娛樂、公園和博彩業，占比從2%增加到3.8%。

非耐用消費品，食品消費占比從24.8%降至7.7%，服裝和鞋類消費占比從13.3%降至3.7%。

從美國的這些數據可以印證兩個問題。對阿里來說一喜一憂。

憂的是，從阿里巴巴的交易類目看，目前占據前幾名的分別是服裝、家居、手機等，如果從美國消費趨勢來看，這些實物類的產品將在未來占比逐漸減少，隨著中國經濟的發展，實物類電商在中國國民消費的比重也會減少，這是阿里巴巴所擔憂的。

喜的是，馬云早在幾年前提出來了阿里巴巴未來十年需要致力于兩方面，“快樂”和“健康”。這兩大類目都是未來消費中激增，娛樂類和醫療護理類。

如果從消費變化的趨勢來看，就能理解為何這兩年阿里巴巴在資本市場縱橫捭闔大手布局。

阿里先后成立了阿里影業、阿里音樂和阿里健康，重啟了口碑網，以及最早分拆了螞蟻金服，都是為了消費轉型到來前提前占坑。

尤其是金融服務方面，阿里收購了恒生電子，重構了螞蟻金服，如今螞蟻金服估值3000億元，支付、基金、保險等金融服務已經頗具規模。

除了上述三種轉型之外，阿里巴巴的另外兩個子業務，阿里云計算和菜鳥網絡，也已經開始產生利潤，這兩種服務是全新的服務型消費，對美國也是如此。這兩類業務的潛力，現在誰也無法預測，畢竟阿里云計算的增速幾乎以120%的增速在指數式發展。

在電商領域，阿里巴巴是一頭大象，不過在未來10年中國的消費轉型中，能否靈活轉身，是能否做一家102年企業的關鍵。